Les chiffres de la CARMF pour 2025 sont sans appel : un médecin libéral retraité perçoit en moyenne 2 967 € bruts par mois. Face à des revenus d'activité souvent compris entre 8 000 et 15 000 €/mois, le taux de remplacement tourne autour de 25 à 35%. Pour un médecin musulman, cette réalité rend la constitution d'une retraite complémentaire halal non seulement souhaitable, mais indispensable.
📋 Sommaire
Ce que révèlent les chiffres CARMF 2025
La Caisse Autonome de Retraite des Médecins de France (CARMF) publie chaque année les statistiques de la retraite des médecins libéraux. Les chiffres de juin 2025 sont éloquents :
Décomposition de la retraite CARMF
La retraite CARMF se compose de trois régimes obligatoires, chacun financé par des cotisations spécifiques :
| Régime | Montant moyen mensuel | Part dans la retraite | Rôle |
|---|---|---|---|
| Régime complémentaire | 1 339 € | 45% | Composante principale, par capitalisation |
| Régime ASV (Avantage Social Vieillesse) | 960 € | 32% | Supplément conventionné, partiellement financé par la CPAM |
| Régime de base | 668 € | 23% | Socle par répartition (CNAVPL) |
| Total | 2 967 € | 100% | Avant prélèvements sociaux et IR |
⚠️ Attention : montants bruts
Ces 2 967 € sont avant prélèvements sociaux (CSG 8,3%, CRDS 0,5%, CASA 0,3%) et impôt sur le revenu. Après prélèvements, la retraite nette se situe plutôt autour de 2 700 € pour un médecin, et moins encore après impôt.Le constat : un taux de remplacement dramatiquement bas
Le vrai problème n'est pas le montant absolu de la retraite CARMF — 2 967 € c'est plus que la moyenne nationale (1 565 €). Le problème, c'est l'écart avec les revenus d'activité.
8 000 à 15 000 €/mois
Revenu net moyen d'un médecin libéral installé, selon la spécialité. Un généraliste secteur 1 se situe plutôt autour de 6 000-8 000 €/mois, un spécialiste secteur 2 entre 10 000 et 15 000 €.
2 967 € bruts/mois
Soit un taux de remplacement de 25-35% seulement. Pour maintenir un niveau de vie correct, il faudrait viser 70% de ses revenus d'activité, soit 5 600 à 10 500 €/mois.
L'écart à combler
Pour un médecin gagnant 10 000 €/mois en activité :
- Retraite CARMF : ~2 967 €/mois
- Objectif de remplacement (70%) : 7 000 €/mois
- Écart mensuel à combler : ~4 000 €/mois, soit 48 000 €/an
- Capital nécessaire pour 25 ans de retraite (sans rendement) : ~1 200 000 €
C'est cet écart qui rend la capitalisation complémentaire indispensable.
Stratégie de capitalisation halal pour les médecins
Pour un médecin musulman, la contrainte est double : combler l'écart de retraite ET le faire dans le respect des principes islamiques (pas de riba, pas de gharar, pas de maysir). Voici l'approche multi-enveloppes adaptée :
PER halal — Le bouclier fiscal
Contrat : PERtinence Retraite (Suravenir)
Les versements sont déductibles du revenu imposable. Pour un médecin en TMI 41%, chaque euro versé en PER génère une économie d'impôt immédiate.
Plafond TNS majoré : 10% des revenus nets + 15% du bénéfice compris entre 1 et 8 PASS, soit un plafond potentiellement bien supérieur à celui des salariés.
Fonds disponibles : HSBC Islamic Global Equity (LU0806931092), Franklin Global Sukuk Fund (LU0923115975), BNP Paribas Islamic Hilal Income (LU2374587298), ETF HSBC Europe/EM/Japan, Comgest Growth Europe S (IE00B4ZJ4634).
Assurance-vie halal — La flexibilité
Contrats : Patrimoine Vie Plus (Suravenir) / Future Generation Life (AFI ESCA, Luxembourg)
Rachats partiels possibles à tout moment. Fiscalité allégée après 8 ans : 7,5% + PS sur les gains, avec abattement de 4 600 € (personne seule) ou 9 200 € (couple).
Transmission avantageuse : abattement de 152 500 € par bénéficiaire (versements avant 70 ans).
L'AV Luxembourg donne en plus accès au Fonds Infrastructure Future Life (SRRI 2).
CTO — L'accès aux ETF islamiques
Pour compléter avec les ETF non disponibles en AV/PER : iShares MSCI World Islamic (IE00B27YCN58), iShares MSCI USA Islamic (IE00B296QM64), HSBC MSCI World Islamic (IE000X9FTI22), Invesco DJ Islamic Global (IE000UOXRAM8), or physique (iShares Physical Gold ETC, IE00B4ND3602).
Fiscalité : PFU 31,4% (2026) sur les plus-values. Pas d'avantage fiscal, mais accès à des supports exclusifs et liquidité totale.
Les supports halal disponibles en PER et assurance-vie
| Fonds | ISIN | Type | SRRI | PER | AV France | AV Lux |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Franklin Global Sukuk Fund | LU0923115975 | Sukuk monde | 3 | ✓ | ✓ | ✓ |
| BNP Paribas Islamic Hilal Income | LU2374587298 | Sukuk monde | 3 | ✓ | ✓ | ✓ |
| HSBC Islamic Global Equity | LU0806931092 | Actions monde | 5 | ✓ | ✓ | ✓ |
| Comgest Growth Europe S | IE00B4ZJ4634 | Actions Europe | 4 | ✓ | ✓ | ✓ |
| HSBC MSCI Europe Islamic ETF | IE000AGFZM58 | ETF Europe | 4 | ✓ | ✓ | — |
| HSBC MSCI EM Islamic ETF | IE0009BC6K22 | ETF Émergents | 4 | ✓ | ✓ | — |
| HSBC MSCI Japan Islamic ETF | IE0001XCFC82 | ETF Japon | 4 | ✓ | ✓ | — |
| Fonds Infrastructure Future Life | — | Infrastructure | 2 | — | — | ✓ |
Allocation progressive selon l'âge (Glide Path)
| Tranche d'âge | Actions halal | Sukuk | Logique |
|---|---|---|---|
| 30-40 ans | 70% | 30% | Croissance maximale, horizon long |
| 40-50 ans | 60% | 40% | Diversification accrue |
| 50-60 ans | 50% | 50% | Rééquilibrage progressif |
| 60+ ans | 30% | 70% | Préservation du capital, revenus réguliers |
Le cumul retraite-activité : une réalité pour 15 000 médecins
Les chiffres CARMF révèlent que 15 060 médecins cumulent leur retraite avec une activité libérale en 2025. Parmi eux, 34% ont moins de 70 ans. Cette pratique témoigne de l'insuffisance des pensions pour maintenir le niveau de vie souhaité.
Le cumul intégral est possible si :
- Le médecin a atteint l'âge légal de départ à la retraite
- Il a tous ses trimestres pour le taux plein (ou a 67 ans)
- Il a liquidé tous ses régimes de retraite
Dans ce cas, les revenus d'activité sont sans plafond. Sinon, le cumul est plafonné à 48 060 € en 2025 (1 PASS).
Le cumul retraite-activité est une solution, mais pas un projet de vie. Avoir constitué un capital complémentaire halal via le PER et l'assurance-vie permet de choisir de continuer à exercer plutôt que d'y être contraint.
Agir maintenant : l'effet du temps
Illustration pédagogique
Scénario fictif à visée illustrative. Les rendements futurs ne sont pas garantis.
Un médecin de 35 ans investissant 2 000 €/mois pendant 30 ans constitue 720 000 € de versements cumulés, hors rendements. Avec la capitalisation sur le long terme, le patrimoine final peut être significativement supérieur aux seuls versements. L'économie fiscale du PER (30% à 41% des versements déductibles) amplifie encore l'effort d'épargne.
30 ans de capitalisation
720 000 € de versements (2 000 €/mois × 360 mois). L'économie fiscale PER (sur 60% des versements, TMI 30%) ajoute ~130 000 € sur la période. Le temps est le meilleur allié.
15 ans seulement
360 000 € de versements (2 000 €/mois × 180 mois). Moitié moins de capital versé, et surtout moitié moins de temps pour capitaliser. Chaque année perdue compte.
🎯 L'essentiel à retenir
La retraite CARMF de 2 967 €/mois ne représente que 25 à 35% des revenus d'activité d'un médecin libéral. Pour un médecin musulman, la solution passe par une capitalisation complémentaire conforme à la Sharia : PER halal (déduction fiscale immédiate), assurance-vie halal (flexibilité + transmission), et CTO (accès aux ETF islamiques).
Les chiffres sont clairs : 15 060 médecins cumulent déjà retraite et activité. Anticiper avec une stratégie d'épargne halal, c'est se donner le choix de profiter de sa retraite plutôt que de la subir.
Source des données : CARMF, chiffres clés 2025 (statistiques de juin 2025).